2024云服务设备受益上市公司：工业富联、瑞芯微、兴森科技、科大讯飞、梦网科技、包钢股份、飞凯材料、浪潮信息、三六零、吉宏股份

2024云服务设备受益上市公司名单一览表

一、工业富联

（2024云服务设备受益上市公司）AI服务器+云计算+英伟达订单

1、公司客户包括微软、谷歌，技术合作伙伴包括英伟达、AMD等，AI服务器跟随头部客户持续升级迭代，服务器毛利率同增25%，2024年开始为客户进行H100&H800服务器的研发量产，云游戏服务器已于3月出货。

2、公司网络设备覆盖客户市场份额超75%，23H1高速交换机、高速路由器产品高速成长，分别提升70%、95%。

3、2024年8月3日讯台媒讯，英伟达考虑代工伙伴纬创资通集团AI服务器产能不足，取消部分原定交给纬创的订单，转至鸿海集团旗下工业富联生产。

4、公司于2024年5月份跟英伟达进行战略合作，独家设计生产交付其最新的GPU HPC平台。公司云计算板块两大客户之一客户微软capex回升向上，公司持续扩张服务器产能。

5、公司是智能制造及工业互联网解决方案服务商，主要业务包含云计算、通信等，向客户供应的高效运算（HPC）系统，已应用于ChatGPT。

二、瑞芯微

（2024云服务设备受益上市公司）第三季度净利增超13倍+边缘侧AI SoC芯片+智能座舱

1、2024年10月18日晚公告，第三季度营收6.02亿元，同比增长83.26%；净利润5251.66万元，同比上升1318.45%。

2、公司主要提供端侧、边缘侧AI SoC芯片，公司是国内音视频SoC芯片龙头，高性能SoC产品逐步从消费电子向汽车电子延伸.RK3588等产品可应用于边缘AI芯片领域。

3、公司涵盖车规级SoC芯片RK3358M，和配套的PMIC芯片RK809M；以及摄像头芯片RV1109，构成瑞芯微全新车载电子芯片矩阵。

4、公司主营业务为大规模集成电路及应用方案的设计、开发和销售,芯片产品已陆续被三星、索尼、华为等国内外品牌厂商采用；产品在IPU及座舱dashboard的主控等均有布局。

5、公司芯片产品在消费电子领域主要应用实例为平板电脑、电视机顶盒、扫地机器人等；公司是科沃斯石头主控芯片核心供应商，受益于华为鸿蒙生态。

三、兴森科技

（2024云服务设备受益上市公司）HBM封装+华为+印刷电路板

1、HBM通常是通过FCBGA封装基板与GPU、CPU进行封装。公司生产的FCBGA封装基板可用于HBM存储的封装。

2、网传目前公司为昇腾产业链ABF载板进展最快标的，有望今年完成认证并出货。

3、2024年10月30日调研纪要显示，公司广州FCBGA封装基板项目拟分期建设2000万颗/月（2万平方米/月）的产线预计今年第四季度完成产线建设，开始试产。

4、公司是我国最大的专业印制电路板样板生产企业，兴森研究院致力于PCB行业和集成电路封测产业材料的新产品开发、新工艺研发、制程能力提升与技术应用推广。

5、2024年11月13日公告，公司拟3亿参购广州兴科25%股权，加码扩建高端产能推进数字化转型。

四、科大讯飞

（2024云服务设备受益上市公司）AI智能点读笔+少儿图书出版

1、2024年12月5日调研表示，公司与科大讯飞达成战略合作，为点读笔新增了“AI声音定制”功能。

2、公司于2024年6月推出了集合语音点读、AI智能语音互动、本地语音录制、本地音频播放、自动保存阅读数据等多项功能的乐乐趣小火箭AI智能点读笔。

3、公司主要从事少儿图书的策划与发行业务、少儿文化产品出口业务，于06年创立了定位于中高端少儿图书市场的“乐乐趣”品牌，2019年创立了定位于大众消费少儿图书市场的“傲游猫”品牌。

4、公司拥有授权版权图书和自主版权图书共计3200余种，自主版权图书收入占比不断提高。

五、梦网科技

（2024云服务设备受益上市公司）华为+云通信服务商+数据中心

1、公司下属子公司深圳梦网与华为云签署了关于智能信息终端解析能力釆购合作协议，由华为云自建KooMessage运营平台，深圳梦网提供智能信息AIM+能力，华为云根据终端解析能力的使用量及双方约定的价格给深圳梦网支付釆购费用。

2、公司基于NLP，结合云识图、语音识别等技术，以chatbot为载体，打造了一站式、智能化的5G消息便捷服务，可实现客户已有机器人业务快速导入，实现资源共享。

3、旗下梦网云数据中心（鞍山基地）是东北地区唯一一家三网融合的国际A级第三方数据中心，拥有1174个机柜,可承载超过2万台服务器。

六、包钢股份

（2024云服务设备受益上市公司）碳汇+造纸+林业+工业大麻

1、23年1月3日盘中讯，海南国际碳排放权交易中心首单跨境碳交易已于近日成功落地。本次跨境交易产品为被全球认可的核证碳减排标准（VCS）下的VCUs，交易项目来自“一带一路”沿线国家印度，交易量为10185吨。截至21年底公司现拥有近200万亩森林资源，在提升原料自给能力的同时，开展碳汇交易，储备碳信用，为实现“碳中和”打好了基础。

2、公司和包钢股份在21年6月25日为碳汇合作签署的初步意向协议。根据双方的说明，岳阳林纸将向包钢股份提供不少于200万吨/年的CCER的自愿减排指标，排放周期不少于25年，总量不少于5000万吨。

3、公司主营机制纸、商品浆的生产、销售及林业经营，拥有4条造纸生产线和4条制浆生产线，机制纸年生产能力达40万吨,机制纸浆年生产能力近45万吨；公司和壳牌签订的碳汇交易为长期的期权合同。

4、公司与中国农业科学院麻类研究所签署技术服务合同，拟委托中国农业科学院麻类研究所先行实施开展红麻和工业大麻的示范性种植，并作相关技术指导服务，助力公司形成原料种植、加工和成分提取等能力，参与工业大麻产业链分工。

（详细解析请查阅21年3月18日异动解析）

七、飞凯材料

（2024云服务设备受益上市公司）有机胺类精细化学品

1、主营业务：公司主营业务为有机胺类精细化学品的研产销。产品包括哌嗪系列、酰胺系列等，哌嗪系列产品为主要产品占主营业务收入的85%左右，其主要应用于电子化学品、环保化学品、高分子材料、医药等领域。

2、核心亮点：

（1）公司的多项产品已具有行业领先性能，以N-羟乙基哌嗪为例，其金属离子浓度均小于20ppb，能够满足光刻胶剥离液等超净高纯试剂对精细化学品的纯度要求，远高于工业级精细化学品。

（2）公司产品现已应用于平板显示用光刻胶剥离液，募投项目拟扩产并开发电子封装胶、蚀刻剂等新的电子化学品系列原料。

（3）公司是占全球近25%市场份额的哌嗪衍生物细分领域龙头。

3、行业概况：

（1）湿电子化学品是化学试剂产品中对品质和纯度要求最高的细分领域，据公司招股书，其全球消费量年均增长率维持在8%以上，为化工行业增长最快的领域；其中平板显示用光刻胶技术壁垒较高，且是光刻胶最大的应用领域，2019 年占全球光刻胶整体份额的27. 80%。

（2）哌嗪是一种无色透明的晶体。哌嗪及其衍生物最初主要作为喹诺酮类抗生素的医药中间体，随着国内外对哌嗪及其衍生物研发的不断深入，其新用途不断涌现，逐步拓展至电子化学品、环保化学品、高分子材料、生物制药等领域。

（3）公司主要产品N-羟乙基哌嗪、脱硫脱碳剂、无水哌嗪等广泛应用于环保化学品领域，随着“碳达峰、碳中和”等环保国策的提出以及国家环保督查力度持续加大，市场对环保化学品的需求将持续扩大。

4、可比公司：飞凯材料、永太科技、万润股份、中欣氟材、联化科技、国邦医药。

5、数据一览：

（1）2020-2024年，营业收入分别是3.74亿元、5.08亿元、7.74亿元，复合增速43.8%；扣非净利润分别是4938万元、1.14亿元、2.07亿元，复合增速105.4%，毛利率分别为29.81%、38.13%、40.69%，发行价格41元/股，发行17.43PE，行业14.86PE,发行流通市值9.02亿，市值36.08亿。

（2）预计2024年1月至12月归属于上市公司股东的净利润：1.63亿元-1.83亿元，变动比例：-21.97%至-12.40%。

（公司招股意向书、国盛证券）

八、浪潮信息

（2024云服务设备受益上市公司）时空大数据+存储产品+数据中心+汽车电子

1、2024年11月7日盘后公告，公司与众源时空(众合科技预计持股42.49%)、浪潮信息、合创廸安设立合资公司，共同运营时空大数据系统工程。公司预计持股20%。

2、公司部分存储产品可应用于服务器、汽车电子、人工智能等领域。

3、公司主营NAND FLASH固态存储、DRAM动态存储、嵌入式存储和移动存储产品；外销占比73.47%。公司已投资建设存储芯片封装测试工厂，模组生产工厂投资拓建3条高速SMT生产线。

4、公司高速SMT贴片产线可生产更高精度的集成电路产品，包括但不限于服务器用存储产品。

5、韶关数据中心集群建设正在进行，用户已经与朗科在服务器、存储产品等硬件的采购进行中，韶关市政府也推动我司与落地韶关的相关数据企业进行合作。

九、三六零

（2024云服务设备受益上市公司）360大模型通过测试+ChatGPT+网络安全

1、2024年12月23日国内首个官方“大模型标准符合性评测”结果公布，首批仅360集团、百度、腾讯、阿里通过。

2、公司与微软、谷歌都拥有浏览器工具、搜索引擎、和用户交互入口。公司的人工智能研究院从2020年开始一直在持续研发类ChatGPT在内的大模型通用人工智能技术。

3、2024年2月15日公告，公司中标2.4亿城市安全项目 “数字安全医院”落地西安。

4、公司从事互联网安全技术的研发、互联网安全产品的设计、研发、推广,以及基于互联网安全产品的互联网广告及服务、互联网增值服务、智能硬件业务等商业化服务。

5、公司拥有央行数字人民币钱包安全审计、区块链安全态势感知和EOS超级节点解决方案。公司与宜兴市人民政府达成战略合作，双方共同打造宜兴城市安全大脑运营中心；公司与苏州市签署战略合作协议，双方围绕新型智慧城市、安全城市建设展开深度合作。

十、吉宏股份

（2024云服务设备受益上市公司）跨境电商+ChatGPT+情报数据分析

1、2024年6月8日讯，法国杂货商家乐福已部署一个基于OpenAI的ChatGPT技术的聊天机器人，将生成式人工智能引入其在线购物平台。公司跨境电商业务销售品类主要包括鞋包、服装服饰、美妆产品、家居百货及3C类电子产品。

2、公司自2024年1月接入CHATGPT的API接口后，有效通过ChatGPT赋能公司的跨境电商业务，推出跨境电商SaaS服务平台“吉喵云”赋能中小卖家。

3、公司与颐信科技合资成立颐信吉宏主要承接国家相关部委以及特殊部门在全国的云计算泛数据分析业务，为海外中资企业提供各类专项专题调查和咨询服务，助力共建一带一路高质量发展。

4、公司推出NFT+酱酒项目，开创了数字艺术品+酱酒的电商营销新模式，自有品牌有贵范、贵上曲等。